En bref
- Les grandes entreprises dépensent moins en IA.
- L’adoption de l’IA continue, mais elle ralentit.
- La baisse des prix aide les entreprises, mais inquiète les fabricants d’IA.
Presque 10% de baisse en un mois chez les plus gros acheteurs d’IA. Vu de loin, ça ressemble à un simple trou d’air estival. Vu de plus près, c’est le genre de chiffre qui fait tiquer quand des dizaines de milliards partent dans les GPU.
Le vrai signal, il vient des plus gros acheteurs
Chez le top 1% des entreprises observées par Ramp, la dépense IA par salarié est tombée à environ 6700 euros (7205 dollars) en août. L’économiste Ara Kharazian y voit certes un possible effet vacances, mais pas seulement. Il explique que la concurrence entre OpenAI et Anthropic rend l’IA plus accessible, tout en faisant aussi baisser la dépense des entreprises qui devaient, jusque-là, porter une bonne partie de la croissance future.
Et ça, pour les vendeurs de modèles, ce n’est pas un détail.
L’adoption continue, mais elle patine franchement
Au global, Ramp dit que 56% de ses clients ont payé pour des produits d’IA en août. La hausse sur un mois est minuscule, seulement 0,4 point. Ce n’est pas la première alerte non plus, la courbe avait déjà quasi cessé de grimper entre août et octobre l’an dernier, avant de repartir sur la fin d’année.
Bon, il faut garder une réserve. La clientèle de Ramp est très orientée tech, donc plus avancée que la moyenne. Une enquête continue du Bureau du recensement américain, mise à jour au 23 août, plaçait plutôt l’usage de l’IA à 22% des entreprises. Pas le même monde, clairement.
Des prix en baisse qui changent toute l’équation
Le point qui pique, c’est que les prix des tokens baissent plus vite que les volumes ne montent. Avec les réductions tarifaires de OpenAI et Anthropic, le coût moyen est passé d’environ 1 euro par million de tokens (1,15 dollars) lors du pic de mars à environ 1 euro aussi, mais plus bas, en août (0,68 dollars). Dit comme ça, l’arrondi masque la claque, mais la tendance est nette.
Du coup, pas mal d’entreprises se rabattent sur des modèles plus anciens et moins chers, comme ChatGPT 5.6-Terra chez OpenAI ou Sonnet chez Anthropic, au lieu des nouveautés les plus musclées. Or, en interne, des salariés des labos expliquent que le coût d’entraînement d’un nouveau modèle se rembourse surtout dans les premières semaines. Si l’adoption ralentit là, le calcul devient tout de suite moins sexy.
Pourquoi ça compte surtout pour les labos ?
L’autre fantasme du moment, celui des modèles open-weight qui casseraient la baraque, ne se voit pas encore franchement dans les dépenses. En août, seules 6,4% des entreprises payant pour de l’IA utilisaient des plateformes de service de modèles ou d’inférence. La part monte, oui, mais pas à une vitesse capable de redessiner tout le marché.
Bref, tout dépend d’où vous regardez. Pour un labo ou un hyperscaler avec une montagne de puces commandées, ce petit coup de mou peut sentir le warning. Pour une boîte cliente, Ara Kharazian résume ça très bien : « Si votre entreprise utilise l’IA, c’est une excellente nouvelle ». Et c’est peut-être ça, le twist le plus brutal.
